Lightyear vs Trade Republic — melyik bróker a jobb?

Előnyök

• Nulla jutalék és nulla letétkezelési díj az ETF-eken, így egy havi ETF-terv végrehajtása és tartása semmibe sem kerül
• Az amerikai részvénymegbízások 0,1%-ba kerülnek, legfeljebb 1 USD-ig — egy 20 000 USD-s ügylet így is csupán egyetlen dollárba kerül
• Nincs számladíj, nincs platformdíj, nincs inaktivitási díj és nincs kifizetési díj — valóban rövid díjszabás
• Törtrészvények már 1 EUR-tól, valamint díjmentesen tartott többdevizás EUR, GBP és USD egyenlegek
• A készpénz a BlackRock és a J.P. Morgan AAA minősítésű pénzpiaci alapjain keresztül kamatozik, euróban nagyjából 2,2%-os APY mellett
• Két szabályozó: az észtországi EFSA (4.1-1/31 engedélyszám) és a brit FCA (FRN 987226), az amerikai értékpapírokat pedig az SIPC tag Alpaca tartja
• A mobilalkalmazás valóban jól megépített — eredményközlemény-hanganyagok, alapadatok és Auto-Invest tervek felesleg nélkül

Hátrányok

• A 0,35%-os devizaváltás egy bankhoz képest rendben van, de az Interactive Brokershez képest drága, és minden alkalommal érvényesül, amikor euró egyenlegből amerikai részvényt vásárol
• Nincsenek opciók, határidős ügyletek, CFD-k, forex vagy tőkeáttétel, és nincsenek árupiaci termékek sem — a termékkínálat szándékosan rövid
• Csak piaci, limit- és ismétlődő megbízások érhetők el. Nincs stop-loss, nincs visszavonásig érvényes megbízás, nincsenek feltételes megbízások
• Nincs demószámla és nincs strukturált oktatás, ami furcsa hiányosság egy olyan platformnál, amely kezdő befektetőket céloz meg
• Az ügyfélszolgálat kizárólag e-mailen és alkalmazáson belüli chaten érhető el, telefonvonal nélkül, és a beszámolók szerint összetett kérdéseknél a válaszidő több nap is lehet
• 2020-ban alapították, magántulajdonban van, és nincs múltja egy teljes piaci cikluson át — mindhárom jogalanyra nyilvánosan elérhetők az auditált beszámolók

Előnyök

• Megbízásonként egységesen 1,00 EUR külső elszámolási költség százalékos elem, minimum és maximum nélkül – egy 50 000 EUR-s ügylet ugyanannyiba kerül, mint egy 50 EUR-s.
• A részvényekre, ETF-ekre, kötvényekre és kriptóra szóló megtakarítási tervek 0 EUR-ért teljesülnek részletenként 1 EUR-tól, törtrészvényekkel nagyjából 4900 eszközön.
• Teljes EKB-banki engedély közvetlenül 2023 decembere óta, a készpénzre 100 000 EUR-ig a német törvényi betétbiztosítás vonatkozik.
• Kamat a be nem fektetett készpénzre – Németországban évi 2,5%, több más piacon évi 3% körül – a legtöbb bróker által fizetett nulla helyett.
• Egyetlen alkalmazásban van az értékpapírszámla, egy saját német IBAN, egy Visa betéti kártya és a kártyás költés legfeljebb 1%-át visszaadó Saveback, havi 15 EUR-s felső határral.
• Nagyjából 500 kötvény kereskedhető kis címletekben, ami közvetlen hozzáférést ad a lakossági befektetőknek egy olyan piachoz, amely általában 100 000 EUR-s tételektől indul.
• A németországi lakosoknál az Abgeltungsteuert automatikusan levonják és befizetik, így nincs szükség árfolyamnyereség-bevallásra.
• Az értékpapírok másik brókerhez történő transzferálása semmibe sem kerül, így az itt épített portfóliót nem zárják be kilépési díjak.

Hátrányok

• Mióta az EU 2026 júniusában betiltotta a megbízásáramlásért történő fizetést, az alapértelmezett 'Best Price' útvonal a Trade Republic saját könyvével szemben teljesül – ő határozza meg az árat, amelyből profitál, és nem tesz közzé spreadadatokat.
• Az ügyfélszolgálat az alkalmazásból indítható – a Trade Republic szerint telefonon vagy élő chaten, a nap 24 órájában –, és nincsenek fiókok, ahová be lehetne menni; az elakadt átutalások és zárolt számlák a meghatározó panaszok a nagyjából 3,3-as Trustpilot-pontszám mögött.
• Az amerikai részvények devizaköltsége az alapértelmezett útvonalon a jegyzett euróárba van beépítve, nem tételesen kimutatva, a Nasdaqra vagy a NYSE-re adott Direct Price megbízást pedig a végrehajtáskor váltják át, közzétett felár nélkül, így egy devizás ügylet valós költsége nem ellenőrizhető a Trade Republic dokumentumaiból.
• Nincsenek opciók, határidős termékek, befektetési alapok, és az alapértelmezett útvonalon nincs közvetlen tőzsdei hozzáférés – a termékkínálat jóval elmarad egy teljes körű brókerétól.
• Az általunk beszerezhető díjjegyzék a 2023. áprilisi kiadás; az aktuális változat csak az alkalmazáson belül érhető el, így bármely máshol olvasott díjat érdemes a saját számlájában található díjtáblával összevetni.
• Az adót csak a németországi lakosoknál kezelik a forrásnál; a többi 17 piac befektetői mindent maguk vallanak be.