IC Markets

تنافس IC Markets على السعر، والأرقام تصمد أمام التدقيق.

Raw Spread هو الحساب الرئيسي. يبلغ متوسط فروقات الأسعار الخام على EUR/USD نحو 0.1 نقطة (pip)، وكثيرًا ما تُسجَّل عند 0.0؛ والعمولة USD 3.50 لكل لوت قياسي لكل جانب على MT4 وMT5، أي USD 7 للصفقة الكاملة (فتحًا وإغلاقًا) — ما يعادل نحو 0.7 نقطة على صفقة بحجم لوت واحد. وبذلك تبلغ التكلفة الإجمالية نحو 0.8 نقطة وفق أرقام IC نفسها، وقد قاس موقع ForexBrokers.com تكلفة إجمالية قدرها 0.62 نقطة خلال اختبارات عام 2026. في حساب بعملة EUR تبلغ العمولة EUR 3.25 لكل لوت لكل جانب، وفي حساب بعملة GBP تبلغ GBP 2.75. وعلى cTrader Raw تبلغ الرسوم USD 3.00 لكل 100,000 متداولة، وهو أرخص مجددًا على المراكز ذات الحجم القياسي.

يُلغي حساب Standard العمولة ويفرض بدلًا منها هامشًا (mark-up) يقارب 0.8 نقطة على الأزواج الرئيسية. وتقع المتوسطات المقيسة قرب 0.86 نقطة على EUR/USD. ليس حسابًا سيئًا، لكن Raw Spread يتفوّق عليه لدى كل من يتداول أكثر من حجم رمزي.

وفوق ذلك يأتي Raw Pro بعمولة USD 1.50 لكل لوت ابتداءً من رصيد USD 5,000، وRaw Pro+ بعمولة USD 1.00 لكل لوت ابتداءً من USD 100,000. إنه سُلَّم حقيقي: العميل الذي يتداول 100 لوت شهريًا ينتقل من USD 700 إلى USD 300 عمولةً شهرية بمجرد تمويل الحساب بشكل مختلف.

تُتداول عقود الفروقات (CFD) على الأسهم لدى الكيان الأوروبي على MT5 فقط، حيث يساوي اللوت الواحد سهمًا واحدًا. تكلّف الإدراجات الأمريكية على .NAS و.NYSE مبلغ USD 0.02 لكل سهم لكل جانب؛ وتكلّف الإدراجات الأوروبية على .ETR و.AMS و.PAR و.MAD و.LSE نسبة 0.10% لكل جانب. ولا تتفق صفحات IC الأوروبية نفسها على ذلك: إذ لا تزال صفحة تكاليف التداول تصف عمولة الأسهم بأنها تبدأ من 0.1% لكل سهم، لكل صفقة. ولدى Raw Trading Ltd، تخضع عقود الفروقات على أسهم ASX لحد أدنى من العمولة قدره AUD 7 لكل صفقة. أما عقود الفروقات على المؤشرات والسلع والسندات والعقود الآجلة فتقتصر تكلفتها على الفارق السعري.

التكاليف غير المرتبطة بالتداول تقترب من الصفر بالنسبة لحساب نشط في التداول: لا رسوم حساب، وإيداعات مجانية وسحوبات مجانية عبر نحو تسع عشرة وسيلة. وهناك استثناءان يتوقفان على الكيان. فشركة Raw Trading Ltd (ic.com) لا تفرض رسوم خمول، لكن IC Markets (EU) Ltd تحتفظ بحق فرض 10 بعملة الحساب (EUR أو USD أو GBP) لكل حساب شهريًا متى مضت على الحساب ستة أشهر متتالية دون أي صفقة. ولا تُحتسب عمليات تسجيل الدخول والإيداعات والسحوبات والتحويلات نشاطًا؛ ولا تُفرض الرسوم أثناء وجود مراكز مفتوحة، ولا تُنشئ رصيدًا سالبًا أبدًا، ويسبقها تذكير في الشهر الخامس، وتتوقف بمجرد أن تعود إلى التداول. أما سياسة التكاليف والرسوم الأوروبية (EU Cost & Charges Policy) فتذكر الرسوم نفسها لكنها تحتسب الإيداعات والسحوبات نشاطًا، وهو ما يتعارض مع الشروط الأوروبية ومع سياسة رسوم الخمول (Inactivity Fees Policy). ولدى Raw Trading Ltd، يدفع العملاء الذين يصلون إلى بيانات سوق عقود الفروقات على أسهم ASX خلال شهر ما رسومًا ثابتة لبيانات السوق قدرها AUD 22 عن ذلك الشهر، تُفرض مرة واحدة بصرف النظر عن عدد الحسابات التي يملكونها أو عدد مرات الوصول. ولا تفرض IC Markets أي رسوم سحب خاصة بها على أي وسيلة؛ أما في التحويل المصرفي الدولي فيمكن للمصارف الوسيطة والمستفيدة أن تقتطع رسومها الخاصة، وهي تكلفة لطرف ثالث لا للوسيط. وحيثما يختلف الكيان، فإن الأرقام أعلاه هي جداول IC Markets (EU) Ltd وRaw Trading Ltd.

أما ما تدفعه فعلًا فهو رسوم التبييت (swap). تُحتسب رسوم المراكز الليلية حسب الأداة والاتجاه، وتتضاعف ثلاث مرات يوم الأربعاء للعملات الأجنبية والمعادن ويوم الجمعة لمعظم الرموز الأخرى — وهي تكلفة الاحتفاظ بالمركز، والسبب في أن هذا التسعير يناسب المتداولين اليوميين أكثر من متداولي التأرجح.

هذا هو الجزء من قصة IC Markets الذي يستحق أكبر قدر من الانتباه، لأن العلامة التجارية شيء والطرف المقابل شيء آخر.

توجد ست تراخيص تحت مظلة المجموعة، وهي ليست متكافئة:

• International Capital Markets Pty Ltd - ASIC، AFSL 335692. هذا هو الكيان من الدرجة الأولى (tier-1) ويخدم العملاء الأستراليين. لا يوجد في أستراليا نظام تعويض قانوني لإفلاس الوسيط.
• IC Markets (EU) Ltd - CySEC 362/18، تسجيل قبرصي HE 356877. يتعاقد عملاء الاتحاد الأوروبي هنا ويغطيهم صندوق تعويض المستثمرين بنسبة 90 بالمائة من المطالبة المشمولة حتى EUR 20,000. يفصح الكيان الأوروبي أن 72.52 بالمائة من حسابات التجزئة لديه تخسر المال.
• Raw Trading Ltd - هيئة الخدمات المالية في سيشل، الترخيص SD018، وتعمل تحت الاسمين التجاريين IC وIC Markets Global. هنا يتم تسجيل معظم بقية العالم.
• IC Markets Ltd - لجنة الأوراق المالية في جزر البهاما، SIA-F214.
• IC Markets Kenya - هيئة أسواق المال في كينيا.
• International Capital Markets (Pty) Ltd - FSCA، FSP 50715. ترخيص جنوب أفريقي؛ لا يرتبط به أي نظام تعويض للمستثمرين.

النتيجة العملية: إذا لم تكن في الاتحاد الأوروبي أو أستراليا، فإن أموالك تكون لدى شركة في سيشل يشرف عليها منظم لا يملك صندوق تعويض، ولا سجل إنفاذ سلوكي مماثل، ولا سقف رافعة مالية يُعتد به. يعلن ذلك الكيان عن رافعة مالية تصل إلى 1:5000 على حسابات MetaTrader. يتم الاحتفاظ بأموال العملاء في حسابات منفصلة وتُطبَّق حماية من الرصيد السلبي، وهما ضمانتان مهمتان - لكنهما سياسة داخلية للشركة في تلك الولاية القضائية وليستا ضمانًا قانونيًا.

IC Markets مملوكة ملكية خاصة وتعمل منذ عام 2007، لكن الكيان الأوروبي يحمل سجل إنفاذ. في 1 يوليو 2024، فرضت CySEC على IC Markets (EU) Ltd غرامة قدرها EUR 200,000 للالتفاف على سقف الرافعة المالية للتجزئة 1:30 في الاتحاد الأوروبي عن طريق توجيه العملاء إلى شركة من دولة ثالثة ضمن المجموعة ذاتها تقدم رافعة مالية تصل إلى 1:1000 — معتبرة المدة الطويلة والمخالفة المماثلة التي حدثت بالفعل في 2021 ظرفًا مشددًا — بالإضافة إلى EUR 50,000 أخرى تغطي أفضل تنفيذ، وإجراءات الامتثال لتنفيذ الأوامر، والشفافية في التكاليف والرسوم. هذا ليس سجلاً نظيفًا. كما أنه ليس بديلاً عن ترخيص من الدرجة الأولى (tier-1)، ولا يوجد هيكل وسيط من أي نوع يجعل الحساب ذا الرافعة المالية آمنًا.

يُلاحظ أيضًا أن المجموعة تعمل على توحيد علامتها التجارية تحت اسم IC ونطاق ic.com؛ يُعاد الآن توجيه icmarkets.com إلى هناك. تحقق من الكيان القانوني المذكور في اتفاقية العميل الخاصة بك بدلاً من الاعتماد على العلامة التجارية الظاهرة على الموقع.

اتخذت IC Markets قرارًا واعيًا: بدلاً من بناء منصتها الخاصة، تعمل على تحسين المنصات التي يستخدمها المتداولون بالفعل وتتنافس على البنية التحتية.

cTrader هو العرض الأقوى. عمق سوق كامل من المستوى الثاني (Level II)، وأتمتة cAlgo بلغة C#، ومعالجة متطورة للتنفيذ الجزئي وتعديل الأوامر، وميزة cTrader Copy مدمجة للتداول الاجتماعي. تُستضاف الخوادم في لندن. إذا كنت تريد رؤية عمق سوق حقيقي على حساب تجزئة، فهذا هو المكان المناسب، كما أن عمولة USD 3.00 لكل 100 ألف تجعله أيضًا المنصة الأرخص.

MetaTrader 4 وMetaTrader 5 تعملان على خوادم مستضافة في نيويورك، وهما السبب في أن حصة كبيرة من دفتر أعمال IC آلية. تعمل المستشارون الخبراء (Expert Advisors) دون التقييد الذي تفرضه بعض الوسطاء، ويتوفر VPS مجاني فوق عتبة حجم معينة، وكان التنفيذ سريعًا باستمرار في اختبارات زمن الاستجابة من جهات خارجية. يحمل MT5 القائمة الأوسع من الأدوات بين المنصتين.

يتيح تكامل TradingView تداول جدول cTrader Raw من خلال مخططات TradingView. وصول FIX API متاح لعملاء الحجم المؤهلين، وهي ميزة مهمة مقارنة بالمنافسين الذين يقيدون هذا الوصول خلف حجم تداول شهري بتسعة أرقام.

الفجوة تكمن في الهاتف المحمول والبرمجيات الخاصة. يتعامل تطبيق IC Markets مع إدارة الحساب والمراقبة بدلاً من العمل كمحطة تداول كاملة، ويشير ForexBrokers.com صراحةً إلى غياب تطبيق تداول فوركس خاص بالوسيط. عمليًا، تتداول عبر تطبيقات MetaTrader أو cTrader للجوال، وهي قادرة لكنها عامة - لن تحصل على تجربة الجوال الأنيقة وذات الطابع المميز التي يقدمها وسيط مثل OANDA.

أكثر من 2,250 أداة CFD، والمزيج أوسع من معظم وسطاء الفوركس الخالصين.

• الفوركس - 61 زوج عملات، مسعّرة من حتى 25 مصدر سيولة مؤسسي مجمّع. هذا هو الجوهر.
• أسهم CFD - أكثر من 2,100 اسم من ASX وNASDAQ وNYSE، مع بعض المصادر التي تحصي 2,500 شركة كبيرة. أكبر مجموعة أسهم CFD في مجموعة المقارنة هذه.
• المؤشرات - 25 معيارًا عالميًا.
• السلع - أكثر من 20 عقدًا في الطاقة والمعادن والسلع اللينة.
• عملات مشفرة CFD - 94 زوجًا، أعمق قائمة CFD للعملات المشفرة بين الوسطاء الثلاثة هنا، وإن كانت مقيدة لعملاء التجزئة في الاتحاد الأوروبي والمملكة المتحدة.
• سندات CFD - 9 عقود، مفيدة للتعبير عن توقعات أسعار الفائدة دون حساب عقود آجلة.
• عقود آجلة CFD - 5 عقود آجلة على المؤشرات والسلع مغلفة كـ CFD.

هناك غيابان مهمان. لا توجد صناديق ETF بأي شكل، وهي فجوة حقيقية لمن يفكر بمنطق التعرض للمؤشر بدلاً من الأسهم الفردية. ولا توجد ملكية أسهم: المركز في تسلا هنا هو عقد مع IC Markets، وليس سهمًا مسجلاً باسمك. تحصل على التعرض السعري وتعديل الأرباح الموزعة؛ لكنك لا تحصل على الورقة المالية، ولا على حق التصويت، ولا على حيازة قابلة للتحويل.

خدمات النسخ والتداول الاجتماعي مخدومة جيدًا من خلال cTrader Copy بالإضافة إلى تكاملات من جهات خارجية، وهذا أحد المجالات التي تكون فيها IC Markets أقوى مما يوحي به الملخص الخاص بالمنصات فقط.

فتح الحساب سريع، ولدى Raw Trading Ltd تكون عتبة الدخول في أدنى مستوياتها الممكنة. الطلب رقمي بالكامل — وثيقة هوية، وإثبات عنوان، واستبيان عن الخبرة في التداول، وإقرار بمصدر الأموال — وعادةً ما تصدر الموافقة في غضون يوم عمل واحد.

يتوقف الحد الأدنى للإيداع على الكيان. فلدى Raw Trading Ltd (ic.com) لا يوجد حد أدنى على حسابات التجزئة الثلاثة: Standard وRaw Spread على MetaTrader وRaw Spread على cTrader تُفتح جميعها بصفر، لذا يمكنك التمويل بأي مبلغ مستعد للمخاطرة به أثناء اختبار التنفيذ. وهناك، لا يرتبط برأس المال سوى فئات الحجم — إذ يتطلب Raw Pro مبلغ USD 5,000 ويتطلب Raw Pro+ مبلغ USD 100,000، وكلاهما يمنح عمولة أدنى لا إمكانية الوصول إلى المنصة. أما IC Markets (EU) Ltd، حيث تُسجَّل حسابات عملاء الاتحاد الأوروبي، فتطلب EUR 200 على الأقل أو ما يعادلها بعملة أخرى.

وفيما عدا ذلك فالتمويل ممتاز. تُدعم نحو تسع عشرة وسيلة دون رسوم داخلية: التحويل المصرفي وSEPA، وVisa وMastercard، وPayPal وSkrill وNeteller، وApple Pay وGoogle Pay، وUnionPay ومحافظ العملات المشفرة. تُقيَّد إيداعات البطاقات والمحافظ الإلكترونية فورًا أو في غضون 12 ساعة؛ وتستغرق التحويلات المصرفية من يوم إلى ثلاثة أيام عمل. تعود السحوبات إلى المصدر، وتُسوّى في اليوم نفسه إلى يوم عمل واحد على المحافظ الإلكترونية والعملات المشفرة، ومن يومين إلى خمسة أيام بالتحويل البرقي. لا تفرض IC Markets أي رسوم سحب على أي وسيلة؛ وتصل مدفوعات البطاقات والمحافظ الإلكترونية كاملة، بينما قد تقتطع المصارف المراسلة والمستفيدة جزءًا من التحويل البرقي الدولي على طول الطريق.

وتتوقف العملات الأساسية على الكيان أيضًا. تقدّم Raw Trading Ltd (ic.com) عشر عملات — AUD وUSD وEUR وGBP وCAD وSGD وNZD وJPY وCHF وHKD. أما IC Markets (EU) Ltd، حيث تُسجَّل حسابات عملاء الاتحاد الأوروبي، فتقدّم حسابات بعملات EUR أو USD أو GBP فقط، لذا لا يتاح لهم حساب بعملة CHF. الحساب بالعملة التي تودع بها يُجنّبك التحويل عند الإيداع والسحب، لكن ليس على المراكز: إذ تنص سياسة التكاليف والرسوم الأوروبية (EU Cost & Charges Policy) على أن تحويل العملة قد يحدث على أداة مقوّمة بعملة غير العملة الأساسية للحساب، بسعر السوق السائد وربما مع هامش (mark-up) تطبّقه IC Markets أو مزوّدو السيولة لديها.

البحث هو الحلقة الأضعف في منتج متميز في جوانبه الأخرى، ولا تتظاهر IC Markets حقًا بعكس ذلك. الموجود هو تعليق يومي على السوق، وملاحظات تحليل فني، وتقويم اقتصادي، وأكثر من مائة مقالة، وعشرات الفيديوهات، وبودكاست IC Your Trade مع قناة يوتيوب مصاحبة. يقيّم ForexBrokers.com كلاً من البحث والتعليم بـ 4 من 5 مع الإشارة إلى محدودية البحث الخاص بالشركة مقارنة بالمنافسين.

المفقود هو مكتب تحليل بطاقم متخصص وله وجهة نظر. لا توجد أهداف أسعار داخلية، ولا بيانات خاصة بالشركة عن معنويات السوق بأي عمق، ولا بوابة بحث من شأنها تغيير طريقة تحديد حجم صفقتك. المتداولون الذين يريدون تلك الطبقة الإضافية يقرنون عادةً تنفيذ IC Markets مع TradingView أو Autochartist أو اشتراك بحث من جهة خارجية - وهو، نظرًا لرخص التنفيذ، طريقة منطقية لتجميع الأدوات.

التعليم له نفس الشكل: قطع فردية قادرة، بلا منهج. لا يوجد مسار تعلم متدرج، ولا تتبع للتقدم، ولا تقييم، لذا لا يملك المبتدئ طريقة لمعرفة ما لم يغطه بعد. الحساب التجريبي غير المحدود هو أداة التعلم المفيدة حقًا هنا، وهو يعكس التسعير الحي بما في ذلك العمولة، وهو ما لا يفعله كثير من الحسابات التجريبية.

الخلاصة الصريحة: تعال إلى IC Markets من أجل التنفيذ، لا من أجل التعليم. إذا كنت بحاجة إلى أن تتعلم، فتعلم في مكان آخر أولاً.

الدعم نقطة قوة حقيقية وأحد المجالات القليلة التي تتفوق فيها IC Markets على منافسيها الأكبر. التغطية على مدار 24 ساعة في اليوم، سبعة أيام في الأسبوع - وليس 24/5 التي تقدمها معظم وسطاء CFD - عبر الدردشة المباشرة والبريد الإلكتروني والهاتف، مع خطوط ساخنة إقليمية مخصصة لأسواق منها تايلاند وإندونيسيا وفيتنام وكولومبيا وجنوب أفريقيا.

يُبلَّغ باستمرار عن جودة استجابة سريعة. تشير تعليقات Trustpilot عبر كل من الكيانين العالمي والأوروبي مرارًا إلى حل المشكلات خلال دقائق على الدردشة المباشرة بدلاً من تصعيدها إلى قائمة انتظار تذاكر، ويحمل الكيان الأوروبي واحدًا من ملفات التقييم القوية نسبيًا في هذه الفئة بعدة آلاف من التقييمات.

تشمل تغطية اللغات الإنجليزية والألمانية والإسبانية والفرنسية والإيطالية والبرتغالية والصينية والفيتنامية والتايلاندية والعربية من بين أخرى، ومكاتب اللغات غير الإنجليزية مزودة بطاقم بشري وليست مترجمة آليًا.

هناك تحفظان يستحقان ضبط التوقعات بشأنهما. أولاً، عمق الإجابة على الأسئلة التقنية - الاشتقاق الدقيق لرسوم التبييت على رمز معين، أو كيفية احتساب حد أدنى معين لعمولة CFD على الأسهم - متغير، وغالبًا ما تُوجَّه الاستفسارات المعقدة إلى متابعة كتابية. ثانيًا، لا يمكن للدعم تغيير الولاية القضائية التي أنت فيها: إذا تم تسجيلك لدى كيان سيشل، فلن يحوّل أي قدر من الدردشة السريعة ذلك إلى علاقة من الدرجة الأولى (tier-1). احكم على الدعم من حيث السرعة واللباقة، وهما ممتازان، واحكم على الطرف المقابل بشكل منفصل.