Charles Schwab vs Qtrade Direct Investing — quale broker è migliore?

Pro

• Commissione di 0 USD su ogni ordine online su azioni ed ETF statunitensi quotati, senza limite di quantità e senza restrizioni sui fondi proprietari
• thinkorswim desktop, web e mobile sono inclusi gratuitamente — catene di opzioni complete, thinkScript, backtesting e simulazione paperMoney
• Opzioni a 0,65 USD per contratto, con la commissione azzerata sugli ordini buy-to-close a 0,05 USD o meno
• Circa 7.700 fondi comuni senza commissione di transazione in Mutual Fund OneSource, oltre a Treasury di nuova emissione a 0 USD in asta
• Assistenza telefonica e via chat 24/7, supportata da quasi 400 filiali fisiche — una combinazione insolita per un broker discount
• Regolamentata da SEC/FINRA con copertura SIPC e una banca affiliata assicurata FDIC; la società madre SCHW è quotata al NYSE e pubblica rendiconti pubblici
• Schwab Global Account offre accesso online a 12 mercati esteri in valuta locale dallo stesso login

Contro

• Nessun trading di criptovalute a pronti — solo ETF, future e azioni collegate al mondo crypto, il che pone Schwab dietro a Fidelity e ben dietro a Robinhood
• La liquidità non investita predefinita rende quasi nulla (0,01% al momento della stesura di questo testo); occorre spostare manualmente la liquidità inattiva in un fondo del mercato monetario
• I fondi comuni a commissione di transazione costano fino a 49,95 USD per acquisto, con un tetto di 74,95 USD per alcune famiglie di fondi
• I tassi sul margine si collocano vicino al vertice del mercato statunitense — circa l'11,8% sotto i 25.000 USD, contro tassi a una sola cifra, in fascia media, presso Robinhood
• L'investimento frazionato Stock Slices è limitato ai componenti dell'S&P 500, quindi non copre una watchlist di small cap o ADR
• Fare trading su azioni estere tramite un intermediario costa il maggiore tra 100 USD e lo 0,75% del capitale, il che rende costosi gli ordini internazionali occasionali
• La conversione valutaria aggiunge un addebito percentuale oltre alla commissione: 1% del capitale per conversione sotto i 100.000 USD nello Schwab Global Account, che scende allo 0,2% da 1.000.000 USD — 100 USD su una conversione di 10.000 USD. Salvo che sugli ordini di piccolo importo, l'addebito di conversione supera la commissione online. Al di fuori del Global Account, la guida ai prezzi di Schwab consente un ricarico fino a 300 punti base (3%) sulle conversioni tra USD e valuta estera

Pro

• Commissione CAD 0 su azioni, ETF e fondi comuni — l'unico dei tre broker canadesi a rendere gratuiti anche i fondi comuni
• Raccomandazioni degli analisti Morningstar, prezzi obiettivo e ricerca fondamentale inclusi gratuitamente su ogni scheda societaria, senza alcun abbonamento ai dati
• Portfolio Analytics valuta il portafoglio, lo confronta con benchmark di riferimento e lo scompone per valutazione, performance e allocazione
• Servizio clienti costantemente ai vertici delle classifiche nelle recensioni indipendenti canadesi, con personale competente su questioni relative ai conti registrati e fiscali
• Un vero conto di prova di 30 giorni senza alcun impegno — né Questrade né Wealthsimple offrono il paper trading
• Sostenuto da Aviso Wealth, di proprietà al 50% di Desjardins Financial Holding e al 50% delle cinque centrali provinciali delle credit union e di CUMIS, con regolamentazione CIRO e copertura CIPF di CAD 1.000.000 per categoria di conto
• Le commissioni ECN vengono assorbite anziché trasferite al cliente, salvo negoziazioni canadesi ripetute ad alto volume sul lato attivo, e Qtrade dichiara che La contatterà prima di addebitare qualsiasi commissione

Contro

• La liquidità rende lo 0,00% su qualsiasi saldo fino a CAD 2.000.000 — su una riserva di liquidità di CAD 25.000 corrisponde a circa CAD 1.100 l'anno di interessi persi rispetto a un saldo del conto corrente Wealthsimple
• Qtrade non pubblica alcuna percentuale di cambio; le sue FAQ indicano che la conversione CAD/USD avviene con un ricarico sul tasso spot della Bank of Canada (una riduzione sulle vendite), ma non quanto sia ampio tale ricarico, il che rende impossibile stimare in anticipo il costo reale di un investimento negli Stati Uniti
• L'app mobile ha un punteggio di 3,7 sull'App Store canadese, contro il 4,7 di Questrade e il 4,6 di Wealthsimple, e i recensori indipendenti segnalano sistematicamente il mobile come il punto debole
• Nessuna azione frazionaria, nessuna criptovaluta spot, nessun future, nessun forex o CFD, e nessun accesso ai mercati internazionali al di fuori di Canada e Stati Uniti
• I conti registrati in USD costano USD 15 a trimestre (USD 60 l'anno), a meno che non si detengano CAD 500.000 o non si effettuino 150 operazioni a trimestre, e la deregistrazione costa CAD 125 se totale o CAD 50 se parziale
• L'assistenza non offre alcuna live chat e chiude alle 20:00 ora orientale (ET), senza copertura nel weekend, mentre Questrade è operativa anche nel weekend e Wealthsimple offre l'assistenza in chat a qualsiasi ora del giorno e della notte