flatex vs Lightyear — który broker jest lepszy?

Zalety

• Stała prowizja 5,90 EUR od zleceń niemieckich, amerykańskich, kanadyjskich i innych zagranicznych, bez składnika procentowego do 40 000 EUR — transakcja na 10 000 EUR kosztuje tyle samo, co transakcja na 1 000 EUR
• Wszystkie plany oszczędnościowe ETF i funduszowe realizowane są z prowizją 0,00 EUR, dostępnych jest ponad 5 000 planów i brak górnego limitu raty oszczędnościowej
• Brak opłaty za przechowywanie papierów wartościowych, opłaty za prowadzenie rachunku i opłaty za nieaktywność oraz bezpłatne transfery depozytu — zarówno przychodzące, jak i wychodzące
• Prawdziwe kryptowaluty spot w około 25 monetach przy koszcie całkowitym 0,6–0,7%, przechowywane w regulowanym niemieckim banku, a nie w formie opakowania ETN
• Pełna niemiecka licencja bankowa pod nadzorem BaFin i Bundesbanku, ze spółką-matką notowaną na MDAX (flatexDEGIRO SE, ticker FTK), publikującą audytowane sprawozdania finansowe i przechowującą ponad 100 miliardów EUR papierów wartościowych klientów
• Prosty podatkowo na obu obsługiwanych rynkach: automatyczne potrącanie niemieckiego Abgeltungsteuer oraz automatyczne rozliczanie austriackiego KESt w wysokości 27,5% na flatex.at
• Bezpłatne subkonta walutowe, dzięki czemu wpływy w USD lub CHF mogą być przechowywane zamiast każdorazowo przewalutowywane ze spreadem
• Szybkie otwarcie rachunku — flatex reklamuje w pełni cyfrowe otwarcie konta w pięć minut, bez wymaganej minimalnej wpłaty

Wady

• 0,00% w skali roku odsetek od sald gotówkowych. Konkurenci płacą 1–1,75% na rachunku rozliczeniowym lub rachunku oszczędnościowym, więc inwestor utrzymujący 20 000 EUR w gotówce traci 200–350 EUR rocznie, co nigdy nie pojawia się w żadnej tabeli opłat
• Przewalutowanie kosztuje bezwzględną marżę w wysokości 0,0040 USD za euro — czyli około 0,35% — co jest gorsze niż opublikowane przez Consorsbank 0,0030 USD i znacznie gorsze niż u specjalisty od wielu walut
• Brak jakiegokolwiek handlu opcjami i kontraktami terminowymi na Eurex czy rynkach amerykańskich. Jedynymi oferowanymi instrumentami z dźwignią są certyfikaty, produkty typu knock-out oraz CFD Société Générale
• Notowania w czasie rzeczywistym są rozliczane według liczby zapytań: 25 bezpłatnych miesięcznie plus 10 za każde zrealizowane zlecenie, a powyżej tego 0,01 EUR za zapytanie; dodatkowo profesjonalna platforma flatex trader 2.0 kosztuje 15–39 EUR miesięcznie
• Minimalna opłata 5,90 EUR sprawia, że flatex jest drogi przy małych zleceniach — zakup za 300 EUR wiąże się z prowizją na poziomie około 2%, nie licząc kosztów rynku, podczas gdy neobroker pobierający 1 EUR nalicza 0,3%
• Bezpośredni dostęp do rynków zagranicznych jest ograniczony: USA, Kanada, Euronext, Wiedeń, Zurych i Mediolan (tylko sprzedaż). Brak bezpośredniego dostępu do Londynu, Tokio, Hongkongu czy rynków nordyckich, a plany oszczędnościowe na akcje kosztują 1,00% kwoty raty

Zalety

• Zerowa prowizja i zerowa opłata za przechowywanie ETF-ów, więc miesięczny plan ETF nic nie kosztuje w wykonaniu ani w utrzymaniu
• Zlecenia na akcje amerykańskie kosztują 0,1% z limitem 1 USD — transakcja o wartości 20 000 USD wciąż kosztuje jednego dolara
• Brak opłaty za rachunek, brak opłaty platformowej, brak opłaty za nieaktywność i brak opłaty za wypłatę, w naprawdę krótkim harmonogramie opłat
• Akcje ułamkowe już od 1 EUR, z bezpłatnymi saldami wielowalutowymi w EUR, GBP i USD
• Gotówka zarabia odsetki dzięki funduszom rynku pieniężnego o ratingu AAA zarządzanym przez BlackRock i J.P. Morgan, kwotowane na poziomie około 2,2% APY dla euro
• Dwóch regulatorów: EFSA w Estonii (licencja 4.1-1/31) oraz FCA w Wielkiej Brytanii (FRN 987226), z amerykańskimi papierami wartościowymi przechowywanymi u należącego do SIPC Alpaca
• Aplikacja mobilna jest naprawdę dobrze zbudowana — nagrania audio konferencji wynikowych, dane fundamentalne i plany Auto-Invest bez zbędnego bałaganu

Wady

• Przewalutowanie po 0,35% jest w porządku wobec banku, ale drogie wobec Interactive Brokers, i dotyczy każdego zakupu akcji amerykańskiej z salda w euro
• Brak opcji, kontraktów futures, CFD, forex i marginu, a także brak towarów — lista produktów jest krótka celowo
• Tylko zlecenia rynkowe, z limitem i cykliczne. Brak stop-loss, brak zlecenia ważnego do odwołania, brak zleceń warunkowych
• Brak rachunku demo i ustrukturyzowanej edukacji, co jest dziwną luką dla platformy skierowanej do nowszych inwestorów
• Wsparcie to wyłącznie e-mail i czat w aplikacji, bez linii telefonicznej, a zgłaszane czasy odpowiedzi na złożone zapytania sięgają kilku dni
• Założona w 2020 roku i prywatna, bez historii obejmującej pełny cykl rynkowy — audytowane sprawozdania są publikowane jawnie dla wszystkich trzech podmiotów