eToro vs XM — qual corretora é melhor?

Vantagens

• A CopyTrader é um dos produtos de copy trading mais maduros da Europa: sem comissão separada além dos custos normais de negociação, um mínimo de 200 USD por trader copiado, e até 100 traders copiados em simultâneo.
• Cotada no Nasdaq desde maio de 2025 sob o símbolo ETOR, o que obriga à divulgação trimestral de informação auditada que a maioria das corretoras de retalho nunca publica.
• Licenciada pela FCA (583263), pela CySEC (109/10), pela ASIC (491139), pela MAS (CMS101824) e pela SEC (8-70212) — um conjunto genuinamente multijurisdicional, e não uma única licença offshore.
• Mais de 300 ETF sem qualquer comissão da eToro e investimento fracionado a partir de 10 USD, pelo que as pequenas contribuições mensais não são absorvidas por valores mínimos de operação.
• A comissão de inatividade foi eliminada em 2026; manter uma conta dormente já não custa nada.
• Mais de 150 criptoativos detidos como moedas reais na conta de investimento, e não apenas como CFD, com moedas transferíveis para a carteira eToro Money mediante uma comissão de 2 %.
• A conta de demonstração inclui a totalidade dos mais de 11.000 instrumentos e todas as funcionalidades da plataforma, o que a torna um ensaio realmente útil, e não um brinquedo simplificado.

Desvantagens

• A conversão cambial custa 0,75 % em cada sentido entre uma conta numa divisa local europeia e USD, antes dos descontos Club, cuja dimensão as próprias páginas da eToro indicam de forma diferente — para uma corretora cujo produto central é denominado em USD, esse é o número de que mais se precisa.
• As ordens sobre ações custam 1-2 USD na maioria dos países. Numa ordem de poupança mensal de 200 EUR, isso representa um encargo de 0,5-1,0 % antes de qualquer custo de conversão, o que é caro face aos zero da Trading 212 ou da XTB.
• As criptomoedas custam 1,00 % por posição para os membros Bronze, Silver e Gold — cobrado na entrada e novamente na saída. Só os membros Platinum e acima têm descontos significativos.
• Sem opções ou futuros negociados em bolsa fora da entidade dos EUA, sem obrigações individuais e sem fundos de investimento mobiliário. A oferta é ampla entre classes de ativos, mas pouco profunda dentro de cada uma.
• Os levantamentos de uma conta em USD custam 5 USD, com um mínimo de 30 USD; só as contas em divisa local (EUR, GBP, DKK) escapam a este encargo.
• O apoio ao cliente é feito apenas por chat e por ticket, sem linha telefónica geral para clientes de retalho, e o encaminhamento prioritário está ligado ao nível de Club — pelo que as contas mais pequenas recebem o serviço mais lento.

Vantagens

• Depósito mínimo de 5 USD nas contas Micro, Standard, Ultra Low e Zero — um dos pontos de entrada mais baixos entre os corretores multirregulados
• A conta Zero cota o EUR/USD a 0,0–0,2 pips por 3,50 USD por lote por lado (7 USD de ida e volta), competitiva com corretores ECN dedicados
• Cerca de 1.400 instrumentos negociáveis, incluindo aproximadamente 1.200 CFD sobre ações, 55 pares de câmbio, 23 índices à vista e 40 CFD sobre criptomoedas
• A formação não é decoração: webinars e seminários ao vivo decorrem em mais de 30 línguas, apoiados por uma equipa de investigação que publica notas diárias de mercado
• Sem comissões de depósito ou levantamento do lado da XM, e os cartões e as carteiras eletrónicas liquidam no mesmo dia
• Cinco licenças, entre CySEC (120/10), ASIC (443670), DFSA (F003484), FSCA e Belize FSC, com dinheiro de clientes segregado e proteção contra saldo negativo
• Chat ao vivo 24 horas por dia, 7 dias por semana, em mais de 30 línguas

Desvantagens

• As contas Standard e Micro por defeito cotam tipicamente o EUR/USD a 1,6–2,0 pips, contra um valor de destaque anunciado a partir de 1,0 — paga-se um imposto de principiante a menos que se mude de escalão
• Comissão de inatividade de 5 USD por mês após 90 dias sem negociação, o que é invulgar num corretor que também vende CFD sobre ações a detentores de longo prazo
• A maioria dos clientes de retalho fora da UE é registada na XM Global Limited, no Belize, uma jurisdição de nível 3 sem qualquer regime de indemnização a investidores
• A escolha de plataforma é MetaTrader ou nada — sem terminal proprietário para desktop, sem encaminhamento de ordens via TradingView, e os CFD sobre ações só existem na MT5
• Sem ETF, sem opções ou futuros negociados em bolsa, sem obrigações; a gama é ampla dentro dos CFD e vazia fora deles
• O sentimento no Trustpilot situa-se perto de 3,8, com uma minoria persistente a reportar atrasos nos levantamentos e alargamento de spreads em torno de notícias