flatex vs PostFinance E-Trading — który broker jest lepszy?

Zalety

• Stała prowizja 5,90 EUR od zleceń niemieckich, amerykańskich, kanadyjskich i innych zagranicznych, bez składnika procentowego do 40 000 EUR — transakcja na 10 000 EUR kosztuje tyle samo, co transakcja na 1 000 EUR
• Wszystkie plany oszczędnościowe ETF i funduszowe realizowane są z prowizją 0,00 EUR, dostępnych jest ponad 5 000 planów i brak górnego limitu raty oszczędnościowej
• Brak opłaty za przechowywanie papierów wartościowych, opłaty za prowadzenie rachunku i opłaty za nieaktywność oraz bezpłatne transfery depozytu — zarówno przychodzące, jak i wychodzące
• Prawdziwe kryptowaluty spot w około 25 monetach przy koszcie całkowitym 0,6–0,7%, przechowywane w regulowanym niemieckim banku, a nie w formie opakowania ETN
• Pełna niemiecka licencja bankowa pod nadzorem BaFin i Bundesbanku, ze spółką-matką notowaną na MDAX (flatexDEGIRO SE, ticker FTK), publikującą audytowane sprawozdania finansowe i przechowującą ponad 100 miliardów EUR papierów wartościowych klientów
• Prosty podatkowo na obu obsługiwanych rynkach: automatyczne potrącanie niemieckiego Abgeltungsteuer oraz automatyczne rozliczanie austriackiego KESt w wysokości 27,5% na flatex.at
• Bezpłatne subkonta walutowe, dzięki czemu wpływy w USD lub CHF mogą być przechowywane zamiast każdorazowo przewalutowywane ze spreadem
• Szybkie otwarcie rachunku — flatex reklamuje w pełni cyfrowe otwarcie konta w pięć minut, bez wymaganej minimalnej wpłaty

Wady

• 0,00% w skali roku odsetek od sald gotówkowych. Konkurenci płacą 1–1,75% na rachunku rozliczeniowym lub rachunku oszczędnościowym, więc inwestor utrzymujący 20 000 EUR w gotówce traci 200–350 EUR rocznie, co nigdy nie pojawia się w żadnej tabeli opłat
• Przewalutowanie kosztuje bezwzględną marżę w wysokości 0,0040 USD za euro — czyli około 0,35% — co jest gorsze niż opublikowane przez Consorsbank 0,0030 USD i znacznie gorsze niż u specjalisty od wielu walut
• Brak jakiegokolwiek handlu opcjami i kontraktami terminowymi na Eurex czy rynkach amerykańskich. Jedynymi oferowanymi instrumentami z dźwignią są certyfikaty, produkty typu knock-out oraz CFD Société Générale
• Notowania w czasie rzeczywistym są rozliczane według liczby zapytań: 25 bezpłatnych miesięcznie plus 10 za każde zrealizowane zlecenie, a powyżej tego 0,01 EUR za zapytanie; dodatkowo profesjonalna platforma flatex trader 2.0 kosztuje 15–39 EUR miesięcznie
• Minimalna opłata 5,90 EUR sprawia, że flatex jest drogi przy małych zleceniach — zakup za 300 EUR wiąże się z prowizją na poziomie około 2%, nie licząc kosztów rynku, podczas gdy neobroker pobierający 1 EUR nalicza 0,3%
• Bezpośredni dostęp do rynków zagranicznych jest ograniczony: USA, Kanada, Euronext, Wiedeń, Zurych i Mediolan (tylko sprzedaż). Brak bezpośredniego dostępu do Londynu, Tokio, Hongkongu czy rynków nordyckich, a plany oszczędnościowe na akcje kosztują 1,00% kwoty raty

Zalety

• PostFinance Ltd posiada szwajcarską licencję bankową, jest w całości własnością Poczty Szwajcarskiej i została uznana przez FINMA za bank systemowo ważny — niezwykle silny kontrahent jak na detaliczny rachunek maklerski
• CHF 18 bonusu transakcyjnego każdego kwartału dokładnie znosi kwartalną opłatę za przechowywanie w wysokości CHF 18, więc rzadko używane konto nie ponosi żadnego bieżącego kosztu platformy
• Prowizja maklerska zaczyna się od CHF 6 przy zleceniach na SIX do CHF 500, co jest konkurencyjne dla naprawdę małych zleceń i inwestowania w stylu planu oszczędnościowego
• Dostęp do ponad 20 miejsc obrotu, w tym SIX, BX Swiss, Xetra, Frankfurtu, Euronext Paris/Amsterdam/Brussels, Borsa Italiana, Madrytu, Wiednia, Nasdaq OMX, LSE, NYSE, NASDAQ i Toronto
• Pełna integracja z e-finance i aplikacją PostFinance: natychmiastowe zasilenie z rachunku bieżącego, jedno logowanie, automatyczne szwajcarskie zestawienie podatkowe i dokumentacja podatku u źródła
• Ponad 20 kryptowalut w szwajcarskim przechowaniu, z opłatą transakcyjną 0,95% i roczną opłatą za portfel 0,15%, a do tego staking ETH — rzadkość jak na klasyczny bank detaliczny
• Plany oszczędnościowe na ETF-y i akcje od CHF 1 za realizację, z handlem ułamkowym, przy stawce 1% za realizację
• Wsparcie w czterech językach z dedykowaną obsługą zleceń e-trading czynną do godziny 10 wieczorem czasu szwajcarskiego w dni robocze

Wady

• Zlecenia średniej wielkości są drogie: CHF 30 przy zleceniu na CHF 10 000 na SIX to 0,30%, a USD 35 przy zleceniu na USD 10 000 w USA to 0,35% — kilkukrotnie więcej niż pobierają wyspecjalizowani brokerzy za tę samą egzekucję
• Koszt przewalutowania nie jest ujawniony jako wartość procentowa nigdzie w opublikowanym cenniku, co uniemożliwia wcześniejsze wyliczenie rzeczywistego kosztu zakupu amerykańskich papierów wartościowych lub papierów denominowanych w euro
• Brak opcji, kontraktów terminowych, forex, CFD i marginu: oferta produktowa kończy się na akcjach, ETF-ach, funduszach, obligacjach, produktach strukturyzowanych, warrantach i kryptowalutach
• Interfejs transakcyjny to moduł bankowości elektronicznej, a nie platforma transakcyjna — brak głębi arkusza zleceń, brak zaawansowanych typów zleceń, brak poważnych wykresów i brak API
• Odsetki debetowe na rachunku e-trading wynoszą 9,50% rocznie, podczas gdy oprocentowanie środków na rachunku wynosi zero, więc przypadkowe przekroczenie salda jest dotkliwe
• Praktycznie tylko dla rezydentów Szwajcarii, bez konta demo i bez możliwości oceny platformy przed nawiązaniem relacji bankowej