Revolut Invest

Revolutin hinnoittelu rakentuu tilauksen ympärille, ei komissiotaulukon, ja tämä muuttaa sitä, miten sitä pitäisi mallintaa. Jokainen paketti sisältää kuukausittaisen kiintiön komissiottomia osakekauppoja: 1 Standardissa (ilmainen), 3 Plussassa, 5 Premiumissa, 10 Metalissa ja 10 Ultrassa. Pysy kiintiön sisällä, ja kaupankäynti on aidosti ilmaista.

Ylitä se, ja maksat suuremman seuraavista: 0,25 % toimeksiannon arvosta tai maakohtainen vähimmäismaksu, joka on 1 EUR Saksassa. Ultra- ja Trading Pro -tilaajat maksavat 0,12 %. Tuo minimi määräytyy asuinmaasi eikä sen markkinan mukaan, jolla käyt kauppaa, joten se pysyy 1 EUR:ssa yhdysvaltalaisessa toimeksiannossa, joka tehdään EEA-tililtä, ja Yhdistyneen kuningaskunnan yhtiön, Revolut Trading Ltd:n, alla se on vain 0,01 GBP. Toistuvissa ETP-ostotoimeksiannoissa ei ole lainkaan maakohtaista vähimmäismaksua. Minimi hallitsee edelleen pieniä toimeksiantoja: 200 EUR:n osto kiintiön yläpuolella maksaa 1 EUR, eli 0,5 % kaupasta, kun pelkkä prosenttiosuus olisi 0,50 EUR.

Kulu, jonka useimmat jättävät huomiotta, on valuutanvaihto. Revolutin sijoitustuote on dollarimääräinen, joten euromääräinen saldo pitää vaihtaa ennen kuin voi asettaa yhdysvaltalaisen toimeksiannon, eikä automaattista vaihtoa toimeksiannon asettamisen yhteydessä ole — se tehdään manuaalisesti. Arkisin, New Yorkin aikaa sunnuntaista klo 6 illalla perjantaihin klo 5 illalla, vaihdot pakettikiintiön sisällä eivät sisällä lainkaan katetta: 1 000 EUR kuukaudessa Standardissa ja 3 000 EUR Plussassa, rajaton Premiumissa, Metalissa ja Ultrassa. Kiintiön yläpuolella sovelletaan 0,5 %:n kohtuukäyttömaksua (fair-usage fee) — 2 000 EUR:n ostosta siitä 1 000 EUR:sta, joka ylittää Standardin rajan, se on noin 5 EUR — yhtä paljon lisää kuin 5 EUR:n komissio, jonka sama toimeksianto maksaa kun ilmaisten kauppojen kiintiö on käytetty. Viikonloppuna sovelletaan lisäksi 1 %, mikä tekee lauantaista kalleimman ajan rahoittaa kauppa.

Spot-krypto alkaa 1,49 %:sta per toimeksianto Standardissa ja Plussassa alle 10 000 EUR/GBP:n 30 päivän volyymillä, laskien 1,29 %:iin, 1,09 %:iin, 0,89 %:iin ja 0,49 %:iin 10k:n, 50k:n, 100k:n ja 250k:n kohdalla; Premium ja Metal alkavat 0,99 %:sta ja Ultra 0,49 %:sta. Vyöhykkeinen minimi kulkee prosenttiosuuden rinnalla — 50 % kaupan arvosta alle 2 EUR/GBP:n, sitten 0,99 aina 5:een, 1,49 aina 25:een, 1,99 aina 100:aan, 2,49 aina 150:een ja 2,99 aina 200:aan — ja maksat sen kahdesta, joka on korkeampi, joten hyvin pienet ostot ovat ankaria. 24. maaliskuuta 2025 alkaen palvelun on tarjonnut Revolut Digital Assets Europe Ltd CySEC-rekisteröinnillä CASP 001/2025. Aloitustasolla tämä on kallista sekä omistautuneisiin pörsseihin että kilpaileviin välittäjiin verrattuna.

Se, mitä et maksa, on todellista ja sen arvoista mainita: ei säilytysmaksua (Revolut poisti vuosittaisen säilytysmaksun), ei passiivisuusmaksua, ei nostomaksua, ei talletusmaksua eikä vähimmäistalletusta. Perinteiseen pankkivälittäjään verrattuna tämä on merkittävä rakenteellinen säästö. Kaksi poistumismaksua on kuitenkin helppo jättää huomiotta: instrumentin siirtäminen kolmannen osapuolen alustalle maksaa 35 USD per positio, ja ADR:t kantavat läpivirtaavia maksuja noin 0,01–0,05 USD per osake, veloitettuna kerran vuodessa.

Rehellinen yhteenveto: halpaa, jos teet yhden tai kaksi kauppaa kuukaudessa paketilla, joka sinulla jo on pankkisyistä, ja vain keskitasoista, kun kaupankäyntiä on enemmän, vaihdat enemmän kuin euromääräinen kiintiösi sallii, tai maksat 65 EUR kuukaudessa Ultrasta.

Se, mikä yhtiö pitää hallussaan sijoitustiliäsi, riippuu asuinmaastasi, ja EEA-asiakkaille tämä muuttui äskettäin tavalla, joka on merkityksellinen.

EEA-asiakkaat tekevät sopimuksen Revolut Securities Europe UAB:n kanssa, liettualaisen yhtiön (yhtiötunnus 305799582, Konstitucijos ave. 21B, Vilna), jolla on Liettuan keskuspankin myöntämä A-kategorian sijoituspalveluyrityksen toimilupa, voimassa 22. marraskuuta 2021 alkaen. Yhdistyneen kuningaskunnan asiakkaat tekevät sopimuksen Revolut Trading Ltd:n kanssa FCA:n valtuutuksella, ja FSCS-suojalla enintään 85 000 GBP.

EEA-siirto on tämän osion tärkein tiedonanto. Sijoitusasiakkaat siirrettiin Revolut Bank UAB:sta Revolut Securities Europe UAB:hen, ja tässä prosessissa suoja muuttui 100 000 EUR:n talletussuojasta 22 000 EUR:n sijoittajien korvausrahaston kattoon, yhdysvaltalaisten arvopapereiden ollessa jaetun 500 000 USD:n SIPC-poolin alla kaikkien RSEUAB-tilien kesken yksittäisen asiakaskohtaisen suojan sijaan. Tämä on merkittävästi heikompi asema kuin useimmilla EEA-sijoittajilla oli aiemmin, eikä Revolut nosta tätä esiin.

Muu kuva on vankka. Konserni pitää hallussaan pankkilisenssit Liettuassa (EKP:n valvonnassa, Revolut Bank UAB:n kautta) ja Yhdistyneessä kuningaskunnassa (myönnetty heinäkuussa 2024), mikä tuo vakavaraisuusvalvontaa, jota puhtaat välittäjät eivät kanna. Asiakasvarat on eriytetty, käteissijoitustuotteessa ei ole vipuvaikutusta, ja yhdysvaltalainen toimeksiantojen toteutus on historiallisesti kulkenut DriveWealthin, FINRA-säännellyn välittäjän, kautta.

Kaksi varausta päättää osion. Revolut on yksityisomisteinen — julkista listausta tai jatkuvaa markkinatiedon julkistamista ei ole, joten luotat yhtiön sanaan vakaudesta tavalla, jolla et luota listattuun välittäjään. Ja konsernin julkinen maine kantaa jatkuvaa valitusten juonnetta koskien tilien jäädyttämistä ja rajoituksia, mikä on pankkipuolen asia, mutta vaikuttaa samaan saldoon, josta sijoitat. Säännelty ja laillinen, kyllä. Taattu turvallinen, ei — kukaan välittäjä ei ole.

Revolut on mobiililähtöinen tiukimmassa merkityksessä: sovellus on tuote, ja sijoituskokemus on välilehti pankkisovelluksen sisällä eikä erillinen alusta.

Mobiilisovelluksena se on erittäin hyvä. Riippumattomat testaajat arvioivat sen noin 4,4/5. Se on lokalisoitu 24 kielelle, käyttää biometristä kirjautumista kuusinumeroisella koodilla, ja sisältää aidosti kyvykkään Advanced Search -toiminnon, jossa on suodattimia toimialalle, markkina-arvolle ja hintatasolle — parempi kuin odottaisi tällä hintatasolla. Hintahälytykset, seurantalistat ja murto-osakkeiden kaupankäynti toimivat siististi, ja kaupan tekeminen vie parin napautuksen.

Kaksi alustarajoitusta on merkityksellisiä. Ensinnäkin, kirjautumisessa ei ole kaksivaiheista tunnistautumista — biometriikka plus koodi on katto, mikä on alle useimpien varoja säilyttävien välittäjien standardin. Toiseksi, toimeksiantojen voimassaolo on rajoitettu: saatavilla on markkina-, raja-, stop- ja (lainkäyttöalueesta riippuen) kaupankäyntiajan ulkopuoliset toimeksiannot, mutta ei voimassa-toistaiseksi (good-till-cancelled) tai määräpäivään asti (good-till-date) voimassaoloa. Osta-ja-pidä-strategialle tämä on merkityksetöntä. Kenelle tahansa, joka jättää toimeksiantoja markkinaan, se on muuri.

Web-sovellus on olemassa ja peilaa tiliä, mutta se on selvästi toissijainen — Revolut ei ole rakentanut työpöytäkaupankäyntikokemusta valtavirran paketeille. Poikkeus on Trading Terminal, TradingView-pohjainen kaavio- ja toimeksiantoliittymä, joka on varattu Ultra- ja Trading Pro -tilaajille. Se on analyysikerros, joka vakiosovelluksesta puuttuu, mutta se on kalleimman paketin takana.

Rajapintaa (API) ei ole, ei kolmannen osapuolen alustasiltaa eikä demotiliä, joten ensimmäinen toimeksiantosi asetetaan oikealla rahalla elävällä markkinalla.

Tämä on Revolutin heikoin ulottuvuus selvällä marginaalilla, ja se on syy siihen, että alusta on lähtökohta eikä päätepiste.

Osakkeet: noin 1 500 yhdysvaltalaista nimeä NYSE:ssä, Nasdaqissa ja IEX:ssä, viimeaikoina lisätyin Yhdistyneen kuningaskunnan ja Saksan listauksin — kolme osakemarkkinaa yhteensä. Murto-osakkeiden kaupankäynti on saatavilla, mikä pehmentää kapeutta pienille sijoittajille. IPO:t tulevat tyypillisesti saataville noin kaksi viikkoa listautumisen jälkeen, joten tämä ei ole reitti ensimmäisen päivän allokaatioihin.

ETF:t: saatavilla vain asiakkaille, jotka on otettu käyttöön Revolut Securities Europe UAB:n alla, ei Yhdistyneen kuningaskunnan yhtiön alla. Valikoima on kapea verrattuna omistautuneeseen välittäjään, ja arvioijat raportoivat säännöllisesti, että tietty UCITS-kasvuosuussarja puuttuu. Jos tietty ydinrahasto on keskeinen suunnitelmallesi, varmista sen olemassaolo ennen sitoutumista.

Joukkovelkakirjat: Revolut on laajentanut joukkovelkakirjasijoittamista EEA-markkinoille, osana laajempaa yli 3 000 kokonaisvaran ponnistusta. Valikoima on rajallinen, eikä Revolut julkaise otsikkokomissiota joukkovelkakirjoille, joten emme ole kirjanneet sellaista.

Krypto: yli 200 tokenia, hinnoiteltuna 1,49 % per spot-toimeksianto. Tämä on tuotteen syvin osa, ja se on kallis.

Hyödykkeet: kulta- ja hopeapositiot ovat saatavilla sovelluksen sisällä.

CFD:t: osake- ja indeksi-CFD:itä tarjotaan kelpoisille asiakkaille EEA-yhtiön alla, esimerkkinä indeksispread noin 0,3 pistettä S&P 500:lla ja osake-CFD-spreadit noin 0,25 %. Saatavuus vaihtelee maittain, ja CFD:t ovat monimutkaisia instrumentteja, joihin liittyy korkea riski menettää rahaa nopeasti vivutuksen vuoksi.

Ei tarjolla missään: optiot, futuurit, sijoitusrahastot, vähittäisforex ja spread betting.

Kuvio on selvä. Revolut on rakentanut aloituspaketin — riittävästi suosittujen yhdysvaltalaisten osakkeiden ja kryptovaluutan ostamiseen puhelimella — ja pysähtynyt siihen. Jokainen, joka tarvitsee tietyn ETF:n, joukkovelkakirjatikkaat, optio-overlayn tai muun kuin yhdysvaltalaisen markkinan, törmää rajaan nopeasti.

Tilin avaaminen on paras asia Revolut Investissä, eikä se ole lähelläkään. Riippumattomat testaajat antavat sille arvosanan 5/5.

Jos sinulla on jo Revolut-sovellus, kulku on kuusi vaihetta sen sisällä: avaa Invest-välilehti, napauta Start Trading, lisää kansalaisuus ja verotunniste, vastaa lyhyeen kysymyssarjaan työllisyystilanteesta, tuloista ja tavoitteista, ja hyväksy käyttäjä- ja markkinadatasopimukset. Varmennus valmistuu tyypillisesti yhden pankkipäivän kuluessa. Vähimmäistalletusta ei ole — siirrä muutama euro pankkisaldostasi, niin voit käydä kauppaa.

Tilirakenteita on yksi, ei useita. Valitset tilauspaketin, et tilityyppiä: Saksassa Standard (ilmainen), Plus (2,99 EUR), Premium (8,99 EUR), Metal (15,99 EUR) ja Ultra (65 EUR) kuukaudessa, kun taas samat paketit Yhdistyneen kuningaskunnan yhtiön alla maksavat 3,99, 7,99, 14,99 ja 55 GBP. Hinnoittelu vaihtelee maittain. Paketti muuttaa ilmaiskauppakiintiötäsi, käteiskorkotasoasi ja valuutanvaihtokiintiötäsi — ei mitään muuta. Yhteis-, yritys-, ISA- tai eläketilejä ei ole, mikä sulkee alustan pois suurelta osalta pitkäaikaisia säästäjiä.

Rahoitus on erinomaista. Ilmaiset talletukset ja ilmaiset nostot, välittömät lisäykset kortilla, Apple Paylla tai Google Paylla, ja pankkinostot saapuvat noin yhden pankkipäivän kuluessa riippumattomissa testeissä. Sovellus tukee noin 36 valuuttaa pankkisaldoina.

Kitka on vain USD:ssä tapahtuvan kaupankäynnin vaatimus: vaikka saatavilla on 36 valuuttaa, sinun täytyy vaihtaa manuaalisesti dollareihin ennen toimeksiannon asettamista — ilmaista kuukausipaketin kiintiön sisällä, 0,5 % sen yläpuolella ja 1 % lisää viikonloppuisin. Automaattista vaihtoa toimeksiannon asettamisen yhteydessä ei ole. Testaajat ovat myös raportoineet varojen olevan ajoittain pidätettyinä useita päiviä toimeksiannon peruuntumisen jälkeen, mikä on epätavallista ja hyvä tietää, jos käyt kauppaa aktiivisesti.

Osakekauppaa ei tarjota jokaisessa maassa, jossa Revolutin pankkipalvelu toimii, joten tarkista saatavuus markkinallasi ennen kuin oletat pääsyn.

Tutkimus ja koulutus ovat kaksi heikoimmin pisteytettyä ulottuvuutta tässä arviossa, ja ero Revolutin ja kunnollisen välittäjän välillä täällä ei ole marginaalinen — se on kategorinen.

Tutkimus sovelluksen sisällä on perustasoista. Instrumenttisivuilla on hintakaavio, keskeiset tunnusluvut, lyhyt yhtiökuvaus ja uutissyöte. Analyytikkotutkimusdeskiä ei ole, konsensustavoitehintoja ei esitetä syvällisesti, seulaa ei ole hakusuodattimien lisäksi, salkun X-ray-analyysiä ei ole, faktorianalyysiä ei ole, eikä fundamenttidataa verrattavissa siihen, mitä Freedom24 tai täyden palvelun välittäjä tarjoaa. Advanced Search -suodattimet toimialalle, markkina-arvolle ja hintatasolle ovat vahvin tutkimusominaisuus, ja ne ovat löytämistyökalu eivätkä analyysityökalu. Trading Terminal, Ultrassa ja Trading Prossa, lisää TradingView-kaaviot — mutta se on maksullinen taso, ei oletuskokemus.

Koulutus puuttuu käytännössä kokonaan. Riippumattomat testaajat arvioivat sen 1,0/5, alimman arvosanan heidän arviossaan. Olemassa on joukko alustaopetusvideoita, jotka selittävät sovelluksessa navigointia. Mitä ei ole: mitään demotiliä, mitään kirjallista koulutuskirjastoa, mitään yleisiä sijoitusvideoita, mitään webinaareja, mitään jäsenneltyä oppimispolkua. Kilpailijat, jotka tähtäävät samaan yleisöön — Trading 212 ja eToro — tekevät olennaisesti enemmän.

Tämä on todellinen ongelma, kun otetaan huomioon, keitä Revolut Invest houkuttelee. Alustan koko suunnittelu vetää puoleensa ihmisiä, jotka tekevät ensimmäistä sijoitustaan, ja antaa heille sitten ei mitään opittavaa ja ei mitään riskitöntä ympäristöä harjoitella. Jos olet uusi sijoittamisessa, kohtele Revolutia toteutuspaikkana ja hanki koulutuksesi muualta — välittäjä, jonka ainoa opetusmateriaali on kierros sen omista painikkeista, ei valmistele sinua tekemään päätöksiä rahastasi.

Asiakaspalvelu on Revolutin eniten kritiikkiä saava alue, ja näyttö on johdonmukainen sekä riippumattomissa testeissä että julkisessa mielipiteessä. BrokerChooserin analyytikot antoivat sille 1,1/5, yhden alimmista arvosanoista, joita he myöntävät.

Kanavat näyttävät paperilla riittäviltä: sovelluksen sisäinen live-chat, chatbot ja puhelintuki, saatavilla 24/7. Testaajien raportoima todellisuus on listaa huonompi. Chatbot käsittelee yksinkertaiset tosiasiakysymykset hyvin — mitkä osakkeet ovat saatavilla, mitä toimeksiantotyyppejä on. Sen jälkeen live-chat on hidas ja vastaukset epäselviä, puhelintuki tarjoaa esinauhoitettuja vastauksia elävän agentin sijaan mihin tahansa tarkempaan, ja sähköpostikanavaa ei ole lainkaan, mikä on standardi reitti, jonka useimmat välittäjät tarjoavat ja jota Revolut yksinkertaisesti ei tarjoa.

Julkinen mielipide vahvistaa kaavan. Yleisimmät valitukset arviointialustoilla ovat tilien rajoitukset ja selittämättömät jäädytykset sekä hidas, automaatiopainotteinen tuki. Nämä ovat pankkipuolen asioita, mutta ne osuvat samaan saldoon, josta sijoituksesi rahoitetaan, ja jäädytetyn tilin avaaminen on juuri se tilanne, jossa esinauhoitettu puhelinvalikko on vähiten hyödyllinen.

Kielikattavuus on laaja — sovellus on lokalisoitu 24 kielelle — mutta käyttöliittymän lokalisointi ei ole sama asia kuin miehitetty tuki omalla kielelläsi, ja monimutkaiset eskaloinnit taipuvat suuntautumaan englantiin.

Käytännön tulkinta on suoraviivainen. Jos sijoitat pienen summan kuukausittain etkä koskaan tarvitse apua, tuen laatu on teoreettinen huolenaihe. Jos pidät merkittävää saldoa, tai jos yhtiötapahtuma, verotodistus tai jumittunut siirto tarvitsee ihmisen katsomaan sitä, tämä on vahvin yksittäinen argumentti sen puolesta, että pitäisit ydinsalkkusi muualla ja säilyttäisit Revolutin taskurahasijoittamiseen.