Lightyear vs Trade Republic — kumpi välittäjä on parempi?

Hyvät puolet

• Ei provisiota eikä säilytysmaksua ETF:issä, joten kuukausittainen ETF-suunnitelma ei maksa mitään toteuttaa tai pitää hallussa
• Yhdysvaltain osaketoimeksiannot maksavat 0,1 %, katto 1 USD — 20 000 USD:n kauppa maksaa silti vain yhden dollarin
• Ei tilimaksua, ei alustamaksua, ei passiivisuusmaksua eikä nostomaksua — aidosti lyhyt maksutaulukko
• Murto-osaosakkeita alkaen 1 EUR:sta, ja monivaluuttaiset EUR-, GBP- ja USD-saldot ovat maksuttomia
• Käteinen tuottaa korkoa AAA-luokiteltujen BlackRockin ja J.P. Morganin rahamarkkinarahastojen kautta, ilmoitettu tuotto noin 2,2 % APY euroille
• Kaksi valvojaa: EFSA Virossa (toimilupa 4.1-1/31) ja FCA Isossa-Britanniassa (FRN 987226), ja Yhdysvaltain arvopaperit on säilytetty SIPC-jäsen Alpacalla
• Mobiilisovellus on aidosti hyvin rakennettu — tulosjulkistuspuheluiden äänitallenteet, fundamenttitiedot ja Auto-Invest-suunnitelmat ilman sotkua

Huonot puolet

• 0,35 %:n FX-vaihtomaksu on kohtuullinen pankkiin verrattuna, mutta kallis Interactive Brokersiin verrattuna, ja se koskee joka kertaa, kun ostat yhdysvaltalaisen osakkeen eurosaldolta
• Ei optioita, futuureja, CFD:itä, forexia tai marginaalikauppaa, eikä hyödykkeitä — tuotevalikoima on tarkoituksella suppea
• Vain markkina-, rajahinta- ja toistuvat toimeksiannot. Ei stop-loss-toimeksiantoja, ei good-till-cancelled-ehtoa, ei ehdollisia toimeksiantoja
• Ei demotiliä eikä jäsenneltyä koulutusta, mikä on outo puute uusille sijoittajille suunnatulla alustalla
• Tuki on vain sähköpostia ja sovelluksen sisäistä chattia, ilman puhelinlinjaa, ja monimutkaisissa kysymyksissä vastausajoiksi on raportoitu useita päiviä
• Perustettu vuonna 2020 ja yksityisomistuksessa, ilman kokonaisen markkinasyklin kattavaa toimintahistoriaa — kaikkien kolmen yksikön tilintarkastetut tilinpäätökset julkistetaan

Hyvät puolet

• Kiinteä 1,00 EUR:n ulkoinen selvityskulu per toimeksianto ilman prosenttiosuutta, minimiä tai maksimia - 50 000 EUR:n kauppa maksaa saman verran kuin 50 EUR:n kauppa.
• Osakkeiden, ETF:ien, joukkovelkakirjalainojen ja kryptovaluuttojen säästösuunnitelmat toteutetaan 0 EUR:lla 1 EUR:n erästä alkaen, ja murto-osakkeita on saatavilla noin 4 900 kohteeseen.
• Täysi EKP:n pankkitoimilupa suoraan joulukuusta 2023 lähtien, ja käteisvarat on suojattu 100 000 EUR:oon asti Saksan lakisääteisellä talletussuojalla.
• Sijoittamattomalle käteiselle maksetaan korkoa - 2,5 % p.a. Saksassa ja noin 3 % p.a. useilla muilla markkinoilla - useimpien välittäjien maksaman nollan sijaan.
• Yhdessä sovelluksessa ovat arvopaperitili, henkilökohtainen saksalainen IBAN, Visa-debit-kortti ja Saveback, joka palauttaa enintään 1 % korttiostoista, enintään 15 EUR kuukaudessa.
• Noin 500 joukkovelkakirjalainaa on kaupankäynnin kohteena pienissä nimellisarvoissa, mikä antaa yksityissijoittajille suoran pääsyn markkinaan, jossa kaupat alkavat yleensä 100 000 EUR:sta.
• Saksassa asuvilta Abgeltungsteuer pidätetään ja tilitetään automaattisesti, joten luovutusvoittoja ei tarvitse ilmoittaa.
• Arvopapereiden siirto toiselle välittäjälle ei maksa mitään, joten täällä rakennettu salkku ei jää lukkoon poistumismaksujen vuoksi.

Huonot puolet

• Sen jälkeen kun EU kielsi maksut toimeksiantovirrasta kesäkuussa 2026, oletusreitti 'Best Price' toteuttaa toimeksiannot Trade Republicin omaa kirjaa vastaan - se asettaa hinnan, josta se hyötyy, eikä julkaise hintaerotietoja.
• Asiakastukeen otetaan yhteyttä sovelluksen sisältä - Trade Republicin mukaan puhelimitse tai live-chatissa 24 tuntia vuorokaudessa - eikä konttoreita ole; jumiutuneet siirrot ja lukitut tilit ovat hallitseva valituksen aihe Trustpilot-arvosanassa, joka on noin 3,3.
• Yhdysvaltalaisten osakkeiden valuutanvaihtokulu sisältyy oletusreitillä noteerattuun euromääräiseen hintaan eikä sitä eritellä, ja Direct Price -toimeksianto Nasdaqiin tai NYSEen muunnetaan toteutushetkellä ilman ilmoitettua marginaalia, joten valuuttamääräisen kaupan todellista kustannusta ei voi tarkistaa Trade Republicin asiakirjoista.
• Ei optioita, ei futuureja, ei sijoitusrahastoja eikä suoraa pörssipääsyä oletusreitillä - tuotevalikoima jää selvästi jälkeen täyden palvelun välittäjästä.
• Saamamme hinnasto on huhtikuun 2023 painos; nykyinen versio on saatavilla vain sovelluksessa, joten muualta luettu maksu kannattaa tarkistaa oman tilisi hinnastosta.
• Verot hoidetaan lähteellä vain Saksassa asuville; muiden 17 markkinan sijoittajat ilmoittavat kaiken itse.